Was wir vom marcusevans MiFID II-Kongress in London, September 2017, gelernt haben

Das zweite ‚Best Execution and Transparency under MiFID II‘-Forum wurde von marcusevans organisiert und fand von 21.-22. September 2017 in London statt. Die Veranstaltung folgte einer Reihe ähnlicher Konferenzen, die in den letzten Jahren von marcusevans zu diesem Thema organisiert wurden. Dieses Mal lag der Fokus auf den Transparenzregeln, genauer gesagt auf der Kostentransparenz und dem Investorenschutz unter Artikel 24 sowie auf den verschiedenen Auswirkungen von Pre- und Posttrade-Preistransparenz für Handelsplätze und systematische Internalisierer (SI).

Was wir vom TCFI-Steuerkongress in London, September 2017, gelernt haben

Der Steuerkongress für Finanzinstitute (TCFI – Tax Congress for Financial Institutions) fand vom 19.-20. September 2017 in London statt. Die Veranstaltung wurde in einem neuen Format abgehalten. Es gab zwei Konferenzen an einem Ort, eine widmete sich dem Automatischen Informationsaustausch (AIA) und eine dem Thema „Steuer und Technologie“. Die beiden Konferenzen mit gemeinsamen Sessions zeigten klar die enge Beziehung der beiden Themenschwerpunkte auf.

Datenmigration – vom günstigen Zeitpunkt im Projektplan

Datenmigration Zeichnung

Datenmigration in der Praxis: Ausgehend von der Anforderung das komplette Wertkartensystem der T-Mobile Austria auf eine hochmoderne Online-Charging-Plattform inkl. neu zu implementierender CRM-Systeme zu heben, war es erforderlich, die davon betroffenen Daten von 1,6 Mio. Kunden in die neuen Strukturen zu migrieren. Basierend auf den Erfahrungen ähnlicher, früherer Projekte wurde dieses Mal ein neuer Ansatz der Datenmigration gewählt. Design und Implementierung der Migrationslogik wurde als Erstes fertig umgesetzt; während des Implementierungszyklus der neuen Applikationen waren nur noch kleinere Anpassungen durchzuführen. Dieses Vorgehen hat entscheidend zum Projekterfolg beigetragen.

TestAhead: Rückenwind für die Integration der SDS-Produkte

Software Testing

Mit der Einspielung neu gelieferter Software in die hauseigene Integrationstestumgebung startet meist die „heiße Phase“ im Rahmen von Integrationsprojekten: Umfangreiche technische und fachliche Tests müssen in kürzester Zeit sicherstellen, dass sowohl Bestandsprozesse als auch neue Funktionalitäten nahtlos über alle Systeme und Schnittstellen hinweg mit dem eigenen Datenbestand voll funktionstüchtig sind.
Diese Phase der Systemintegration ist durch hohen Zeitdruck und Personalaufwand aus IT und Fachbereich für Software-Tests geprägt. Fehler, die in dieser Projektphase gefunden werden, sorgen für zusätzlichen Analyse- und Verwaltungsaufwand, der die Projektplanung immer wieder auf die Probe stellt.

US-Quellensteuer – QI-Vertrag des Schreckens?

Regulatory tornado

Am 28. September fand in Frankfurt das WM-Seminar zur US-Quellensteuer statt. Angesichts der aktuellen Entwicklungen in diesem Themenbereich war das Seminar komplett ausgebucht, der Veranstaltungsraum mehr als gut gefüllt, und die Vortragenden von Ernst & Young, Commerzbank und HSBC Trinkaus fanden ein hochinteressiertes Publikum vor.

AEoI: Business as Usual oder nach wie vor Neuland?

Futuristisches Bild

Am 14. und 15 September fand in London der mittlerweile 14. AEoI Congress von Osney Media statt. Allein die Zahl von mehr als 140 Teilnehmern zeigt das ungebrochene Interesse an Informationen zum Thema CRS. Während FATCA nach den ersten Berichtsperioden langsam zu Business as Usual wird, ist die Implementierung von CRS in Operations und IT erst im Gange und bringt entsprechende Herausforderungen mit sich. Genau dieser Punkt zog sich wie ein roter Faden durch viele der Vorträge, angefangen bei der Welcome Address durch den Chairman John Shoemaker von UBS.

They want it all, and they want it now – Herausforderungen im MiFIR Transaction Reporting

Stopuhr vor Wolkenkratzer

Derzeit stehen viele Finanzdienstleister vor der Frage, wie die Anforderungen für das 2018 wirksam werdende MiFIR (Markets in Financial Instruments Regulation) Transaktionsreporting nach Artikel 26, sowie das kommende SFTR (Securities Financing Transaction Regulation) in der eigenen Systemlandschaft abgebildet werden sollen. Zur Beantwortung dieser Frage lohnt sich ein Blick auf die wesentlichsten Anforderungen, welche in diesem Zusammenhang erfüllt werden müssen.

Konsolidiertes europäisches Finanzmarkt-Reporting in Aussicht?

Event report: Data management and regulatory reporting for investment firms

Am 7. Juli fand im Zentrum Londons die Konferenz „Data Management and Regulatory Reporting for Investment Firms” statt. Die von Infoline organisierte Konferenz stand ganz im Zeichen des bevorstehenden MiFIR Article 26 Transaction Reporting. Die Konferenz zog sehr viel Aufmerksamkeit auf sich. Von großem Interesse für die Konferenzteilnehmer war vor allem die Frage, wie sich der Sektor in einer prä-Brexit-Ära entwickeln würde und insbesondere, wie sich ein regulatorisches Regime, das von der EU vorangetrieben wird, umsetzen lässt. Welche neuen Erkenntnisse konnten wir auf dieser Konferenz gewinnen?

IDES Testing mit i:Reg: Complexity simplified

Testing: Zusammenhang Business, Network und connection

Regelmäßig ermöglicht es das IRS (Internal Revenue Service) in den USA, das neu entwickelte IDES-Portal für das elektronische Filing der Account Reports unter FATCA zu testen. Zu diesen Tests ist die gesamte Community, also Finanzdienstleistungsunternehmen, Meldebehörden sowie Service- und Softwareanbieter eingeladen.

Mit dem Ziel die jüngsten Erweiterungen von i:Reg vor allem zu den Korrektur-Reports zu verifizieren, hat SDS auch diesmal das IDES-Testfenster von 16.6. bis 30.6.2016 genutzt.

Drei Themengebiete standen für uns im Mittelpunkt:

Wie bereits in vorangegangenen Tests wurde die Handhabung von großen Datenmengen durch das IDES-Portal getestet. Darüber hinaus haben wir wieder bewusst fehlerhafte Files abgegeben, um das Fehlerverhalten zu prüfen und Erfahrungen mit möglichst vielfältigen Error-Meldungen zu sammeln. Und natürlich wurden auch die neuen Funktionen rund um das Amended & Void-Reporting eingehend untersucht.